硝灰洞因古时有人在洞内挖土熬硝得名。位于中心城西北23公里之三岔河北岸，地处今水城发电厂附近，是贵州省继黔西观音洞、桐梓岩灰洞后，于1973年夏发现的又一古人类文化遗址，为贵州发现的第二个有人类化石之旧时器时代遗址。同年冬至次年春，由省博物馆发掘清理。此洞为一石灰岩溶洞，洞口朝南，比今河面高出40米，海拔1700米。洞内所存堆积物长1.5米、宽0.3—1米、厚0.1—0.7米，自上而下分为三层。于第三层堆积物中，出土古人类牙齿化石一枚，系老年男性左上犬齿，齿枚粗壮，齿根较完整，末端稍缺，齿冠咬合面严重磨损。近中远中径为9.3毫米，唇舌经为9.8毫米，齿根19毫米，呈黄色，石化程度深。具有关专家考证：较“北京人”进步，较“柳江人”和“山顶洞人”原始，命名为“水城人”。伴随出土有东方剑齿象、野牛、野羊、野猪及野鹿等化石多件。有石器53件，计石锤20件，石片33件。其中5件用锤击法制成，：28件用锐棱咂击法制成。锐棱咂击法加工石器，为该洞古人类加工石器之主要方法，迄今为止，为全国所有旧时器遗址中所发现之特殊加工方法，可能代表一种新型区域性文化。在厚达0.5米灰烬层中，发现含有多种颜色灰烬、烧骨和烧石。硝灰洞是我国华南地区古人类用火年代最早、最丰富之遗址，确定地质年代为更新纪晚期，距今约20万年。因修公路，洞已大部破坏，现仅余洞后左方一文化层剖面。该遗址对研究史前人类进化、演变、发展有极为重要文物考古家价值。1982年2月23日公布为省级文物保护单位。