七星潭源于檀山泉，泉水从麒麟洞涌出至公园正大门，形成七个潭，取北斗七星作潭名，依次为：摇光潭、玉衡潭、天权潭、天玑潭、天璇潭、天枢潭。潭边杨柳井、白象泉清冽甘甜；潭上杨柳笼烟，拱桥雕栏；潭中莲花盛开，游鱼嬉戏。赤松和尚曾泳诗赞道：“那是檀山幽涧水，和烟和月到前溪”。

2003年，政府投资对七星潭景观进行改造和开发，在保护原有景观的前提下，对七星潭驳岸、水景、植被和林相进行改造，增加道路、广场和休息设施的建设，突出开放性、亲和性、观赏性。形成七星潭景区翠嶂清溪、山泉叠瀑、怪石嶙峋、林木葱茏、山花点点、鸟鸣深谷、猿啼幽涧、石壁岩貌、四季有景的山水画卷。